Q1 은행 순이익 6.9조 원… ELS 기저 효과로 28.7% 증가

# 국내은행, 일회성 비용 감소로 1분기 순이익 7조 달성

한국의 국내은행은 2025년 1분기에 6.9조 원(51억 달러)의 순이익을 기록하며 전년 대비 28.7% 증가했다고 금융감독원(FSS)이 10월 23일 발표한 자료에서 밝혔다.

분기 실적의 성장은 주로 지난해 실적을 악화시켰던 홍콩 H-주식 지수 연계 주가연계증권(ELS) 관련 보상금과 같은 일회성 비용이 없어진 데 기인한다.

# 하락하는 시장 금리 속에서 이자 수익 소폭 감소

이번 분기의 이자 수익은 14.8조 원으로, 전년 대비 0.8% 감소(1조 원)를 기록했다. 이자 수익 자산이 171.7조 원(5.3%) 증가했지만, 시장 이자율 하락에 따라 순이자마진(NIM)이 0.10%포인트 감소하며 상쇄됐다.

# 비이자 수익 중간 성장

비이자 수익은 1조 원(6.6%) 증가하여 2조 원에 도달했다. 이 증가가 전반적인 수익성을 촉진하는 데 부분적으로 기여했으나, 이자 수익은 부진했다.

# 운영 비용 증가, 신용 비용 급증

인건비 및 일반 관리 비용을 포함한 운영 비용이 4조 원(6.3%) 증가하여 총 6.8조 원에 이르렀다.

한편, 신용 손실은 3조 원(23.9%) 증가하여 1.6조 원에 달했다. FSS는 홈플러스의 기업 구조조정과 관련된 신용 부도 우려에 따른 충당금 증가로 이 증가가 발생했다고 설명했다.

# 비운영 결과 반전

비운영 수익은 이번 분기에 7조 원의 이익으로 전환되었고, 지난해 같은 기간의 22조 원의 손실과 비교된다. 이 급격한 반전은 지난해 실적을 끌어내렸던 대규모 ELS 관련 보상금의 부재 때문이었다.

# FSS 성명

FSS는 결과에 대해 “순이자 수익이 1조 원 감소했지만, 1.8조 원의 ELS 보상비용이 없어진 것이 순이익을 크게 증가시켰다. 우리는 계속해서 은행들이 국내외 불확실성이 지속되는 가운데 손실 흡수 능력을 강화하도록 독려할 것”이라고 언급했다.

은행 수익의 강력한 개선은 금융 부문의 회복력을 강조하지만, 신용 위험과 변동성이 큰 거시 경제 환경에 대한 우려는 여전히 지속되고 있다.